Tőkeáttételi arány képlet (Tartalomjegyzék)
- Tőkeáttételi arány képlet
- Példák a tőkeáttételi arány képletre (Excel sablonnal)
- Tőkeáttételi arány képlet kalkulátor
Tőkeáttételi arány képlet
A tőkeáttételi mutató úgy határozható meg, hogy az összes adósság és a vállalkozás teljes tőkéje aránya legyen, hogy megértsük bármely vállalkozás vagy szervezet adósságának szintjét.
A tőkeáttételi arány képlete kifejezhető: -
Leverage Ratio = Total Debt / Total Equity
Példák a tőkeáttételi arány képletre (Excel sablonnal)
Most nézzünk meg egy példát a tőkeáttételi arány-formula jobb megértésére.
Itt töltheti le ezt a tőkeáttételi arányt? Formula Excel sablont - Tőkeáttételi arány? Formula Excel sablonTőkeáttételi arány-formula - 1. példa
Vegyünk egy példát egy X cégre, amelynek teljes adóssága 200 000 dollár, a teljes tőke 300 000 dollár. Számítsa ki a vállalat tőkeáttételi mutatóját.
Megoldás:
A tőkeáttételi arány kiszámításához az alábbi képletet használjuk
Tőkeáttételi ráta = Összes adósság / Összes tőke
- Tőkeáttételi arány = 2, 00 000 USD / 3, 00 000 USD
- Tőkeáttételi arány = 0, 67
Tőkeáttételi arány képlet - 2. példa
Vegyünk egy példát a Reliance társaságra, amelynek teljes részvénytőkéje 3, 14, 632 Cr Rs, hosszú lejáratú adóssága 81 596 Cr Rs és rövid lejáratú adóssága 15, 239 Cr Rs. Számítsa ki a Reliance vállalat tőkeáttételi arányát.
Megoldás:
Ezért nincs teljes adósságunk, tehát először megtudjuk a teljes adósságot
A teljes adósságot az alábbi képlet segítségével számolhatjuk ki
Teljes adósság = hosszú lejárat + rövid lejárat
- Teljes adósság = Rs 81, 596 Cr + Rs 15, 239 Cr
- Teljes adósság = Rs 96, 835 Cr
Ezért most megtudja a tőkeáttételi arányt
A tőkeáttételi arány kiszámításához az alábbi képletet használjuk
Tőkeáttételi ráta = Összes adósság / Összes tőke
- Tőkeáttételi arány = Rs 96, 835 Cr / Rs 3, 14, 632 Cr
- Tőkeáttételi arány = 0, 31
Tőkeáttételi arány-formula - 3. példa
Vegyünk példát a Tata Steel társaságra, amelynek teljes részvénytőkéje 61, 514 Cr Rs, a hosszú lejáratú adósság 24, 568 Cr Rs, a rövid lejáratú adósság pedig 670 Rs. Számítsa ki a Tata Steel vállalat tőkeáttételi arányát.
Megoldás:
Ezért nincs teljes adósságunk, tehát először megtudjuk a teljes adósságot.
A teljes adósságot az alábbi képlet segítségével számolhatjuk ki
Teljes adósság = hosszú lejárat + rövid lejárat
- Teljes adósság = Rs 24, 568 Cr + Rs 670 Cr
- Teljes adósság = Rs 25, 238 Cr
Ezért most megtudja a tőkeáttételi arányt.
A tőkeáttételi arány kiszámításához az alábbi képletet használjuk
Tőkeáttételi ráta = Összes adósság / Összes tőke
- Tőkeáttételi arány = Rs 25, 238 Cr / Rs 61, 514 Cr
- Tőkeáttételi arány = 0, 41
Ezért a tőkeáttételi arány 0, 41
A tőkeáttételi arány-képlet magyarázata
A tőkeáttételi mutató úgy határozható meg, hogy az összes adósság és a vállalkozás teljes tőkéje aránya legyen, hogy megértsük bármely vállalkozás vagy szervezet adósságának szintjét. Az adósság nélkülözhetetlen elem minden vállalkozás számára, mivel lényegesen olcsóbb, mint a többi pénzforma, és így növeli a profitot. Másrészről egy magasabb tőkeáttétellel működő társaság problémákkal nézhet szembe, ha a vállalkozás üzleti tevékenysége visszaesik. Tehát a tőkeáttétel hasznot húzhat, ha jól használják, vagy kockázatot jelenthet a társaság számára, ha nem használják ki megfelelő módon.
Különböző típusú tőkeáttételi mutatók vannak. Néhány adósság / saját tőke, adósság / EBIDTA, adósság / eszköz vagy adósság a teljes tőkéhez viszonyítva. Az adósság / saját tőke a befektetők által alkalmazott általános intézkedés. A tőkeáttétel létrehozásának különféle módjai vannak:
- Egy társaság adósságot vállalhat olyan eszközök megvásárlására, mint ingatlanok, gépek vagy berendezések.
- A társaság kölcsönöket kölcsönöz rövid távú követelményeihez, például készlethez, likviditáshoz stb.
- Egy társaság hitelt vehet fel egy másik társaság megszerzésének finanszírozására.
- A tőkeáttételes kivitelt egy magántőke-társaság végzi.
- Egy magánszemély kölcsönzhet ház megvásárlásának finanszírozására.
- A részvénypiacokon fekvő befektetők hitelt vehetnek fel, hogy portfóliójukhoz részvényeket hozzanak.
A tőkeáttétel növekedése megsokszorozhatja az egyén vagy egy vállalat jövedelmét. De járul hozzá a további kockázat figyelmeztetésére is. Ha a cash flow-k nem támogatják, akkor fennáll a lehetősége, hogy a társaság vagy az egyén mulasztja el kifizetéseit. Ezért okosan meg kell határozni a tőkeáttétel szintjét.
A tőkeáttételi arány képletének relevanciája és felhasználása
A tőkeáttételi mutató jelzi a társaság velejáró kockázatát. Ha az adósságráta a társaikhoz képest nagyon magas, ez azt jelzi, hogy a vállalkozás jelentős terhet hordoz, mivel a tőke- és kamatfizetések akadályoznák a vállalat cash flow-jait. Ezeket a cash flow-kat felhasználhatták volna a beruházási tételekhez vagy más fontos módszerekhez a vállalat növekedéséhez. Ezenkívül vannak olyan körülmények is, amikor a cash flow-k nem elég nagyok az adósságfizetések fedezéséhez, akkor a társaságnak fizetésképtelenséget kell okoznia. Ezzel szemben, ha az adósságszint bármely társaságban alacsony, ez azt jelenti, hogy az adósságkifizetések nem képezik a vállalat cash flow-k nagy részét, tehát nem érzékenyek egy olyan külső körülményre, mint például az üzleti változások. Ugyanakkor azt is jelzi, hogy a vállalat képes növelni adósságát, mivel az adósság olcsóbb, mint a többi pénz. Minden társaságnak meg kell találnia az optimális adósságszintet, amelyet támogatni tud.
De az adott társaság számára nincs optimális adósságszint. A tőkeáttételi mutatókat összehasonlítani kell a hasonló iparágban működő vállalatokkal. Például az acélipari vállalatok adósságszintje általában magasabb, mint más iparágakban. Ennélfogva, amikor megvizsgáljuk bármely acélipari társaság adósságszintjét, akkor csak összehasonlítani kell társaikkal. Ha az adósságszint meghaladja a társvállalatait, akkor aggodalomra ad okot. Mind a befektetők, mind a hitelezők bármelyik cégnél kedvelik az alacsonyabb tőkeáttételi szintet, mivel ez garantálja érdekeik védelmét a vállalat üzleti tevékenységének visszaesése esetén, vagy akár fizetésképtelenség vagy felszámolás során. Ez az egyik oka annak, hogy a magasabb tőkeáttételi mutatók megakadályozhatják bármely vállalkozást vagy társaságot további tőke vonzásában.
Tőkeáttételi arány képlet kalkulátor
Használhatja a következő tőkeáttételi arány-számológépet
| Összes adósság | |
| Teljes tőke | |
| Tőkeáttételi arány képlet | |
| Tőkeáttételi arány képlet | = |
|
|
Következtetés
A tőkeáttételi mutató az összes adósságnak a vállalkozás vagy társaság teljes tőkéjéhez viszonyított aránya. A tőkeáttételnek előnyei vannak a jövedelem szorzásának, de ez azt is jelenti, hogy a társaság további kockázatot vállal, és ha a cash flow-k nem támogatják, akkor a vállalat fizetésképtelenné válhat. Bármelyik társaság tőkeáttételét összehasonlítani kell társainak tőkeáttételével, hogy megtudja, magasabb vagy alacsonyabb. Nem hasonlítható össze más iparágakban működő vállalatokkal.
Ajánlott cikkek
Ez egy útmutató a tőkeáttételi arány képlethez. Itt tárgyaljuk, hogyan lehet kiszámítani a tőkeáttételi arányt, valamint a gyakorlati példákat. Mi is biztosítunk Önnek tőkeáttételi arány kalkulátort letölthető Excel sablonnal. A következő cikkeket is megnézheti további információkért -
- A nettó jövedelem képlete
- Példák a Bid-Ask Spread-re
- Útmutató a megtérülési időszak képletéhez
- Az adósság és a jövedelemarány képlete