Bevezetés a másodlagos hitelképességű kölcsönökbe
A másodlagos hiteleket olyan kölcsönöknek kínálják, amelyeket magasabb kamatláb felett nyújtanak olyan magánszemélyek, akik sem a rájuk ruházott alacsonyabb hitelminősítés, alacsony jövedelem, magas hitel / érték arány, sem más tényezők miatt nem jogosultak kamathoz, vagyis olyan tényezők miatt, amelyek azt jelzik, hogy adósságkötelezettségük. A másodlagos jelzálogkölcsönökből származó nyomokban befektetők nem vállalnak kamatot és tőke-visszafizetést.
A hitelezők általában másodlagos hiteleket kínálnak, ha a hitelfelvevő megfelel az alábbi kritériumoknak:
- Alsó FICO pontszám, azaz 660 alatt
- Kizárás
- Magasabb adósság / jövedelem arány
- Magasabb adósság / eszköz arány
- Kizárás az elmúlt 24 hónapban
- Közel a csőd
- Nagyobb kötelezettségek, mint például megélhetési, gyermek- és oktatási költségek
A másodlagos hitelintézetekkel kapcsolatos válságok okai a 2007–2008-as időszakban
A másodlagos hitelintézetekkel kapcsolatos válságok okai a 2007–2008-as időszakban az alábbiakban találhatók:
A fő hajtóerő a profitszerzés volt
A jelzálogkölcsön-kezdeményezők viselkedését befolyásolta tudásuk, hogy a jelzálogkölcsönöket értékpapírosítják. Az új jelzálogkölcsön-kérelmezők mérlegelésekor a fő mozgatórugó nem az ezen befektetők számára rendelt hitelminősítés volt, inkább az volt, hogy hatalmas pénzt lehet-e beszerezni.
A hitelminősítéshez rendelkezésre álló eszközök hiánya
amikor a jelzálogkölcsönöket értékpapírosítottuk, az általuk létrehozott termékek vásárlóinak jelzálogjellegével kapcsolatos egyetlen információ a hitel-érték arány (a hitel méretének a ház becsült értékéhez viszonyított aránya) és a hitelfelvevők FICO-aránya volt. . A jelzálogkölcsön-jelentkezési lapon szereplő egyéb információkat irrelevánsnak tekintették, és a hitelezők gyakran nem is ellenőrizték azokat. A hitelező számára a legfontosabb az volt, hogy eladhatják-e jelzálogkölcsönöket másoknak, és ez nagyrészt a kölcsön-érték aránytól és a kérelmezők FICO pontszámától függött.
Nincs függetlenség az ingatlanértékelőktől
A másodlagos hiteleket nagyrészt háztulajdon fedezte. Mindkét kölcsön érték-arány és a FICO pontszám átadása kétes minőségű volt. Az ingatlanértékelők, akik a jelzálogkölcsön-igényléskor meghatározták a ház értékét, nyomást gyakoroltak a hitelezőktől, hogy nagy értékűek legyenek. A potenciális hitelfelvevőket időnként felkérték arra, hogy hozzanak intézkedéseket, amelyek javítják FICO-pontszámukat.
A szabályozási követelmények enyhültek
Az Egyesült Államok kormánya 1990 óta megpróbálta kibővíteni a háztulajdonot, és nyomást gyakorolt a jelzálogkölcsön-hitelezőkre az alacsony és közepes jövedelmű emberek hiteleinek növelése érdekében, ami a másodlagos hitelek drasztikus növekedéséhez vezetett.
Hamis pályázati űrlapok
A másodlagos hitelek leírására használt egyik kifejezés hazug hitelek volt, mivel a hitelt kérelmező személyek tisztában voltak azzal, hogy nem végeznek ellenőrzést, ezért úgy döntöttek, hogy a jelentkezési lapon fekszenek.
A hitelminősítő intézetek tudásának hiánya
A hitelminősítő intézetek elmozdultak a kötvényminősítés hagyományos formájától a strukturált termékekig, amelyek nagymértékben függenek az alapul szolgáló eszköz közötti alapértelmezett korrelációtól, amely viszonylag új volt, és kevés korábbi adat áll rendelkezésre.
A befektetők ismeretének hiánya
A befektetők által vásárolt termék összetett volt, és mind a befektetők, mind a hitelminősítő intézetek hiányos és pontatlan információkkal rendelkeznek a mögöttes eszközök minőségéről.
A másodlagos hitelintézetekkel kapcsolatos kockázatok
A másodlagos hitelek nagyobb kockázatot hordoznak, mint más hagyományos hitelek. Alacsonyabb a valószínűsége annak, hogy a hitelfelvevő visszafizeti a tőkét, ezért a hitelező magasabb kamatot számít fel a magasabb kockázatok kompenzálására. Másrészt nagyobb a valószínűsége annak, hogy a hitelfelvevő nem teljesíti a kiegészítő díjakat és kamatot.
Magasabb díjak kivetése
A kezdeti díjak és az előzetes szolgáltatási díjak lényegesen magasabbak az másodlagos hiteleknél, mint a hagyományos kölcsönök. A hitelezők ezeket az árakat gyakran magasabb havi részletek formájában számítják fel. A késedelmes fizetési díjak szintén magasabbak.
Különbség az elsődleges és az másodrendű kölcsönök között
A különbség az elsődleges és a másodlagos hitelek között a következő:
- Az elsődleges hitel kamatát a szövetségi tartalékbank határozza meg, azaz a betáplált alapok olyan kamatlábat határoznak meg, amellyel a neves bankok kölcsönösen kölcsönöznek és kölcsönöznek egymástól, és amelyek természetükben rögzítettek. A másodlagos hitelek azonban a különböző hitelezők tulajdonságaitól függően változnak.
- A másodlagos hiteleket gyakran auto kölcsönökre, lakáscélú hitelekre, oktatási hitelekre, visszaforgatható kölcsönökre, személyes hitelekre és kis méretű üzleti hitelekre veszik fel, amelyek természetüknél fogva nagyon kockázatosak, mint a nagy pénzügyi intézmények, a magasabb hitelminősítéssel rendelkező nagyvállalatok által vett hitelekhez képest. .
- A másodlagos hitelminősítők hitelfelvevőinek nincsenek olyan erős hitel története, amely magában foglalja a hitel nemteljesítését, az eszköz vagy a biztosítékként felhasználható vagyon birtoklását, a hitelkártyák vagy más meglévő kölcsönök elmaradt befizetéseinek nyilvántartása, vagy az egyén ellen fennálló jogi ítélete mivel a minõsített hitelek pénzügyi állapota erõsebb.
Subprime hitelek típusa
Itt tárgyaljuk a másodlagos hitelek típusát:
1. Állítható kamatlábak
Ezek a kamatlábak fokozatosan növekednek a törlesztési időszak során, azaz rögzített kamatlábbal rendelkeznek elején, később pedig lebegőre változnak. Például 2/28 esetében, ahol a rögzített kamat az első két évre fizetendő, az első két év után pedig a kamatláb változik. Vannak olyan hitelek, amelyekben a kamatláb egy adott időszak alatt csökkenni fog. Ezeket általában olyan befektetőnek kapják, aki rövid távon pénzügyi problémákkal néz szembe, de hosszú távon jövedelmező lehet.
2. Rögzített kamatozású kölcsönök
Az ilyen típusú kölcsönök visszafizetési ideje hosszabb, 30 és 40 év között változhat. A hosszabb lejárat miatt magasabb a kamatláb, és alacsony havi részletekkel rögzítik.
3. Csak kamatlábú másodlagos hitelek
Az ilyen típusú kölcsönben a kamatfizetés és a tőkefizetés különböző időszakokra oszlik. Például egy 30 éves törlesztési ütemtervben a hitelfelvevő az első 10 évben megfizeti a kamatot, ezt követően pedig megkezdi a kölcsönt. Ez ingadozó jövedelemmel rendelkező hitelfelvevők számára hasznos.
4. Méltóságú másodlagos kölcsönök
az ilyen típusú kölcsönnél kicsi előleget kell fizetni, amely a teljes tőkeösszeg 2-5% -án változhat, miután a hitelfelvevőnek a fennmaradó tőkeértéknél magasabb kamatláb mellett fizetnie kell részleteket. Ha a hitelfelvevő nem hagy ki részletfizetést, akkor az egyenleghitel kamatára csökken a túlóra, hogy megegyezzen a kamatlábbal.
Következtetés
Számos pénzügyi intézmény nem nyújt másodlagos hitelintézetet a nemteljesítés esetén felmerülő további hitelkockázat miatt, ezáltal növelve az ezen kölcsönök után fizetendő kamatlábakat. De a kamatláb emelése nem oldja meg a problémát, mivel ez nagyobb pénzügyi nyomást gyakorolhat a hitelfelvevőre.
Ajánlott cikkek
Ez egy útmutató a subprime hitelekhez. Itt tárgyaljuk az elsődleges és a másodlagos hitel bevezetését és különbségét, valamint a másodlagos hitel típusát. A további javasolt cikkeken keresztül további információkat is megtudhat -
- Az adósság és a saját tőke finanszírozása közötti különbség
- Főbb különbségek az állományok és az ingatlanok között
- Tudnivalók a személyes pénzügyek alapvető tippeiben
- Az inflációs számvitel típusai és összetevői